История Джесси Ливермора: как жил великий аналитик, взлеты и падения трейдера, наследие гения

Джесси Лауристон Ливермор — американский биржевый спекулянт, прославившийся тем, что за жизнь успел несколько раз сколотить невероятный капитал и потерять его. Несмотря на это, он заработал прозвище «Великий Медведь» и вошел в историю как один из самых гениальных трейдеров XX века.

В этом материале мы познакомим читателей с биографией аналитика, расскажем о книге «Воспоминания биржевого спекулянта», автор которой вдохновлялся историей Джесси, а также поделимся рекомендациями, которые давал Ливермор своим ученикам при жизни.

Лучшие трейдеры На основании оценок пользователей

Смотреть все

1

Eldor

4.8

Обзор Отзывы (486)

2

Реализация Пика

4.6

Обзор Отзывы (384)

3

MARKET SCOPE

4.5

Обзор Отзывы (359)

Рождение и первые достижения Джесси

Трейдер Ливермор родился 26 июля 1877 года в бедной фермерской семье в Шрусбери, США. Школу Джесси так и не закончил: после очередной ссоры с отцом он ушел из дома в Бостон, где устроился в контору Paine Webber. В ней он записывал котировки акций на доске. По заявлениям самого трейдера, именно это научило его смотреть на цифры, а не на слухи. Там же он совершил первую сделку, вложив $5 в акции Burlington и получив около $3 чистой прибыли.

После этого Джесси торговал в нелегальных бакет-шопах, где люди ставили на движение цены, но фактически сделки не выводились на финансовые рынки. Ливермор так часто выигрывал, что со временем его перестали пускать в подобные заведения. Гений не отчаялся — он перешел на Нью-Йоркскую биржу, где дела у него пошли не сразу. В бакет-шопе ордеры исполнялись сразу, а на бирже — с задержкой и проскальзыванием. Ему пришлось заново учиться входить в сделки и выходить из них.

Большие деньги и крупные потери

Путь Джесси Ливермора в торговле был полон успехов и неудач. Он несколько раз собирал большое состояние и почти каждый раз потом его терял. Большие победы приходили на обвалах и сильных движениях, потери — когда он нарушал свои же правила: слушал чужой совет, слишком долго держал убыток или резко повышал размер сделок.

Ниже мы собрали ключевые моменты в жизни Ливермора:

• В 1906 году он открыл короткую позицию по Union Pacific незадолго до землетрясения в Сан-Франциско и заработал около $250 тысяч.
• В панике 1907 года короткие позиции принесли ему около $1 млн за один день, а затем его состояние выросло примерно до 3 млн. Дж. П. Морган попросил его прекратить продажи в шорт, чтобы не давить рынок еще сильнее. Ливермор согласился и потом заработал на отскоке.
• Вскоре он потерял большую часть этих денег на хлопке. Он послушал совет хлопкового трейдера Тедди Прайса, увеличил убыточную позицию, нарушив свои же правила.
• К 1914–1915 годам из-за неудачной торговли акциями Джесси Ливермор впервые оказался банкротом, долги превысили $1 млн.
• В 1915 году он снова поднялся на акциях Bethlehem Steel на фоне Первой мировой войны. Состояние трейдера в этот момент приблизилось к отметке в $3 млн.
• В середине 1920-х на пшенице он заработал еще около $10 млн.

К 1929 году рынок рос медленно и Ливермор решил, что подъем слишком слабый. Он начал продавать акции в шорт заранее, а осенью рынок обвалился. На этом падении он заработал около 100 млн долларов. В сегодняшних деньгах это примерно 1,5—1,7 млрд.

Последние падения и смерть Ливермора

Джесси любил красивую жизнь. Он был женат три раза и имел двух сыновей. Деньги тратил быстро: яхта, собственный вагон, большой дом, клубы и алкоголь. После крупных выигрышей жизнь выглядела спокойной, но состояние не сохранялось надлого.

К 1934 году деньги, заработанные 5 лет назад, спекулянт уже потерял, Джесси снова пришлось признать себя банкротом. Последние годы он жил хуже, чем на пике: долги, усталость, плохое настроение. 28 ноября 1940 года, в День благодарения, он покончил с собой в отеле Sherry-Netherland в Нью-Йорке. В записке Ливермор написал, что его жизнь — сплошная неудача.

Наследие Джесси Ливермора

Еще при жизни Джесси журналист Эдвин Лефевр выпустил книгу «Воспоминания биржевого спекулянта». Главным ее героем стал Лоуренс Ливингстон, прототипом которого был Ливермор. Автор опирался на разговоры с ним и на известные сделки, но сдвигал детали и прятал имена. Через эту маску книга рассказывает про бакет-шопы, первый проигрыш на настоящей бирже, панику 1907 года, чужие советы и привычку слишком рано выходить из хорошей сделки.

«Воспоминания биржевого спекулянта» до сих пор считается одной из главных работ по психологии спекуляций. В ней мало формул, зато много полезных наблюдений для новичков:

• Рынок не обязан быть логичным прямо сейчас;
• Нельзя усреднять убытки;
• Прибыль должна расти;
• Чужой совет часто дороже собственной ошибки.

Многие цитаты, которые приписывают великому трейдеру, на самом деле взяты из издания Лефевра. Кстати, писать книги пытался и сам великий спекулянт. В марте 1940 года появилась работа книга Джесси Ливермора «Как торговать акциями». В ней автор рассказывает о том, как находить опорные точки, вести учет времени, вести свою таблицу цен и не зависеть от чужого мнения.

Подведение итогов

Американского спекулянта действительно можно назвать как гением, так и неудачником. С одной стороны, Джесси Ливермор сформировал свод паттернов:

• Торговать по тренду, а не против него;
• Входить в сделку не «на глаз», а после опорной точки-пивота, о которых Джесси Ливермор рассказывает в своей книге;
• Убыток закрывать сразу, не надеяться на отскок;
• Не слушать советы даже от людей, которым доверяешь;
• Не торговать каждый день: иногда лучшая сделка — ничего не делать.

С другой стороны, он сам им часто не следовал, за что в итоге и поплатился. Биография Джесси Ливермора — пример того, что даже сильная система не спасает, если человек не управляет рискам и не умеет вовремя остановиться.

Интересуетесь трейдингом? Тогда рекомендуем ознакомиться с другими материалами на нашем сайте. В комментариях поделитесь, что думаете об инвесторе Джесси Ливерморе вы.

Даниил Кузнецов
Опытный финансовый аналитик и публицист с более чем 10-летним стажем в индустрии.Владея степенью магистра в области финансов, он начал свою карьеру в крупном финансовом институте, где быстро зарекомендовал себя как талантливый аналитик и стратег.Даниил специализируется на изучении и анализе мировых финансовых рынков, включая криптовалюты, акции, облигации и сырьевые товары.